Verwachte daling zeevrachttarieven door dreigend staakt-het-vuren Midden-Oosten

De wereldwijde zeevracht De markt bereidt zich voor op een belangrijke verschuiving nu de containertarieven in februari onder neerwaartse druk komen te staan, onder invloed van een voorlopig staakt-het-vuren in het Midden-Oosten en de seizoensvertraging van China's Lunar New Year. Ondanks agressieve capaciteitsbeheerstrategieën van vervoerders voorspellen sectoranalisten verdere dalingen van de spotprijzen op de belangrijkste handelsroutes, met gevolgen voor verladers, ontvangers en supply chain planners.

Sterke dalingen op belangrijke handelsroutes

Volgens de laatste gegevens van Xeneta, een toonaangevend platform voor de benchmarking van vrachttarieven, zijn de spotprijzen op kritieke routes sinds het begin van 2024 al sterk gedaald. De neerwaartse trend zal naar verwachting versnellen in het begin van februari, waarbij Xeneta een extra daling van 5-10% voorspelt in de spotprijzen voor zendingen naar Europa en het Middellandse Zeegebied. Dit sluit aan bij het bredere marktsentiment dat het dreigende staakt-het-vuren in het Midden-Oosten - hoewel het nog geen veilige doorgang door de Rode Zee garandeert - het vertrouwen van de handelaren al heeft doen verschuiven. Routes naar de VS voelen ook de hitte. De tarieven naar de Oostkust daalden in januari met 7% naar 6.417 per FEU. Analisten verwachten verdere dalingen aan de westkust, terwijl de tarieven aan de oostkust zich kunnen stabiliseren door de aanhoudende omlegging van de door droogte geteisterde Panama-kanaalroutes.

Staakt-het-vuren wakkert het marktsentiment aan

Het voorlopige staakt-het-vuren tussen de belangrijkste facties in het Midden-Oosten, dat op 19 januari begon en 42 dagen zal duren, heeft de wereldhandel een voorzichtig optimisme gegeven. Hoewel het akkoord niet meteen de risico's in de Rode Zee oplost - een cruciaal knooppunt voor transporten tussen Azië en Europa - heeft het de "risicopremie" die eerder in de vrachtprijzen was ingebakken, verzacht.

"Een staakt-het-vuren betekent niet plotseling dat alle containerschepen veilig door de Rode Zee kunnen varen, maar het verandert wel de marktpsychologie", legt Peter Sand uit, hoofdanalist bij Xeneta. "Verladers zijn minder bereid om opgeblazen tarieven te betalen voor langere reizen rond Afrika en vervoerders passen hun strategieën aan."

Sinds eind 2023 hebben Houthi-aanvallen in de Rode Zee veel schepen gedwongen om te varen via Kaap de Goede Hoop, waardoor reizen 10-14 dagen langer duren en de capaciteit krimpt. Deze verstoring stuwde de spotprijzen naar recordhoogtes, waarbij sommige vervoerders premies van meer dan 300% aanrekenden. Het staakt-het-vuren, hoe voorlopig ook, heeft de vrees voor langdurige verstoringen verminderd, wat kopers ertoe aanzette om lagere tarieven te vragen.

Vervoerders vechten terug met lege afvaarten

Als reactie op de dalende vraag en tarieven verdubbelen zeevervoerders hun capaciteitsbeheer. De lege afvaarten (geannuleerde reizen) nemen toe, vooral op de routes van het Verre Oosten naar de Middellandse Zee, waar de annuleringen eind februari zullen oplopen tot 38.900 TEU's (twenty-foot equivalent units) - een piek van 318% ten opzichte van het huidige niveau. Ook op de routes van het Verre Oosten naar Noord-Europa zullen de annuleringen oplopen tot 75.700 TEU, een stijging van 449%.

Deze maatregelen zijn bedoeld om een vrije val van de tarieven te voorkomen door het aanbod af te stemmen op de verzwakte vraag na de feestdagen. Het Maan Nieuwjaar (10 februari), dat normaal de Aziatische productie wekenlang stil legt, heeft de vertraging nog verergerd. Fabrieken in heel China en Zuidoost-Azië gaan dicht, waardoor de exportvolumes afnemen en transporteurs met onderbezette schepen achterblijven.

Onzekerheid Rode Zee blijft

Ondanks het staakt-het-vuren blijft de Rode Zee een geopolitiek tondeldoos. De tweede fase van het akkoord, die zou kunnen leiden tot een permanent vredesakkoord, blijft onzeker. Mochten de vijandelijkheden hervatten, dan is het mogelijk dat transporteurs het Suezkanaal opnieuw mijden, waardoor de chaos in de bevoorradingsketen en de volatiliteit van de tarieven opnieuw zouden oplaaien.

Voorlopig heeft alleen al het vooruitzicht van stabiliteit de dynamiek veranderd. De verzekeringspremies voor overtochten op de Rode Zee zijn licht gedaald en sommige rederijen hervatten voorzichtig de Suez-routes. Mediterranean Shipping Company (MSC), bijvoorbeeld, heeft opnieuw een beperkt aantal Suez-diensten geïntroduceerd, zich beroepend op verbeterde veiligheidsgaranties.

"De sector dekt zich in," merkt Sand op. "Elke vervoerder heeft noodplannen, maar voor februari ligt de focus op het overleven van de tariefdaling."

Implicaties voor 2025 en daarna

Hoewel de huidige neergang zich concentreert op kortetermijnfactoren, waarschuwt Xeneta dat het marktgedrag van februari de toon kan zetten voor contractonderhandelingen in 2025. Langetermijnovereenkomsten (LTA's) die tijdens perioden van lage spottarieven worden ondertekend, zorgen er vaak voor dat verladers kortingen krijgen, waardoor de winstgevendheid van vervoerders afneemt.

"Februari wordt een graadmeter," benadrukt Sand. "Als vervoerders er nu niet in slagen om de tarieven te stabiliseren, zullen ze later dit jaar tijdens de LTA-besprekingen onder zware druk komen te staan."

De uitkomst hangt af van drie variabelen:

• Duurzaamheid van het staakt-het-vuren: Een duurzaam vredesakkoord voor het Midden-Oosten zou de betrouwbaarheid van het S-kanaal herstellen, waardoor de capaciteit toeneemt en de tarieven dalen.
• Herstel van de wereldwijde vraag: De post-LNY vraag in het tweede kwartaal van 2024, vooral vanuit de heropbouwende Europese economieën, kan de capaciteit doen krimpen.
• Vervoerdersallianties: Allianties voor het delen van schepen zoals THE Alliance en Ocean Alliance moeten een evenwicht vinden tussen capaciteitsvermindering en het behouden van marktaandeel.

Strategieën voor belanghebbenden in een volatiele markt

Voor verladers biedt de tariefdaling een zeldzaam voordeel. Wie nu contracten op langere termijn wil afsluiten, kan gunstige voorwaarden bedingen, terwijl anderen misschien kiezen voor flexibele spotovereenkomsten. Vervoerders staan ondertussen voor een delicate evenwichtsoefening. Overijverige capaciteitsverminderingen kunnen marktaandeel afstaan aan rivalen, terwijl ontoereikende verminderingen tot financiële verliezen kunnen leiden. Regelgevers houden ook de ontwikkelingen nauwlettend in de gaten. De U.S. Federal Maritime Commission (FMC) heeft haar focus op oneerlijke prijspraktijken herhaald en maatschappijen gewaarschuwd tegen heimelijke afspraken om de tarieven op te krikken.

Conclusie

De zeevrachtindustrie bevindt zich in een perfecte storm van geopolitieke ontspanning, seizoensgebonden verschuivingen en economische onzekerheid. Hoewel dalende tarieven op korte termijn verlichting brengen voor eigenaars van vracht, onderstrepen ze diepere kwetsbaarheden in de wereldwijde supply chains, van overmatige afhankelijkheid van chokepoints zoals het Suezkanaal tot de cyclische aard van de scheepvaartvraag. Nu het staakt-het-vuren in het Midden-Oosten zijn kritieke tweede fase ingaat en de effecten van Nieuwjaar wegebben, moeten belanghebbenden wendbaar blijven. Voor vervoerders ligt de uitdaging in het handhaven van de winstgevendheid zonder klanten van zich te vervreemden. Voor verladers is het dilemma of ze moeten profiteren van tijdelijke tariefdalingen of zich schrap moeten zetten voor hernieuwde volatiliteit.

VLUCHT LOGISTIEK is gespecialiseerd in de Full Container Load (FCL) en Less than Container Load (LCL) zeevrachtdiensten. Wij hebben samenwerking op lange termijn met vele scheepvaartmaatschappijen tot stand gebracht en zullen onze klanten helpen om de markt na de Chinese Nieuwjaarsvakantie snel te stimuleren met de concurrerendste prijzen en de attentste diensten.